Es uno de los circuitos más pintorescos. Se ubica en la Estación del Fin del Mundo, a 8 kilómetros de Ushuaia, en dirección al Parque Nacional Tierra del Fuego. Las salidas son diarias, a las 10, 12.30 y 15 horas.
El circuito, ida y vuelta, tiene una duración de casi dos horas. La excursión es un viaje en el tiempo. Es un ferrocarril de época a vapor, que circula en parte por el terraplén original que transportaba a los presidiarios de la antigua cárcel, que dejó de funcionar en 1947.
La actividad de los presos consistía en trabajar la leña y juntarla para transportarla en el tren. La mercadería era trasladada para calentar las 120 estufas del Presidio y para darle vida a la usina que le brindaba luz al penal y al pueblo.
En la actualidad, el tren es meramente turístico. Una locomotora y un vagón originales se pueden ver en la entrada al Museo del Presidio.